Warning: file_put_contents(aCache/aDaily/post/t_analytics_official/-1965-1966-1967-1965-): Failed to open stream: No space left on device in /var/www/group-telegram/post.php on line 50 Аналитика Т-Инвестиций | Telegram Webview: t_analytics_official/1966 -
✔️ 47% в парке самокатов. ✔️ 53% в общем объеме поездок (включая и зарубежные направления). ✔️ 48% — количество зарегистрированных аккаунтов. ✔️ 42% — доля в общей выручке на рынке кикшеринга в России.
Наши прогнозы по ключевым показателям
◾️Мы ожидаем рост выручки компании в 2025 году на 24% г/г. ◾️По итогам 2025 года, по нашим оценкам, показатель чистый долг/EBITDA опустится ниже 1,5x. ◾️В прошлом году рентабельность по EBITDA немного выросла. Мы ожидаем, что дальнейшая оптимизация расходов, связанная с локализацией части производства самокатов, позволит постепенно увеличить рентабельность до 45%.
Дивиденды
Ожидаем, что по итогам девяти месяцев 2025 года Whoosh сможет выплатить около 5 руб/акция (доходность 2-3%) благодаря сильным результатам второго полугодия и уменьшению неблагоприятного влияния курсовых разниц.
Сколько должны стоить акции
Справедливая цена за бумагу на горизонте 12 месяцев составляет 235 руб/акция. Потенциал роста акций на горизонте года — около 25%. Наша рекомендация по акциям Whoosh — «держать».
✔️ 47% в парке самокатов. ✔️ 53% в общем объеме поездок (включая и зарубежные направления). ✔️ 48% — количество зарегистрированных аккаунтов. ✔️ 42% — доля в общей выручке на рынке кикшеринга в России.
Наши прогнозы по ключевым показателям
◾️Мы ожидаем рост выручки компании в 2025 году на 24% г/г. ◾️По итогам 2025 года, по нашим оценкам, показатель чистый долг/EBITDA опустится ниже 1,5x. ◾️В прошлом году рентабельность по EBITDA немного выросла. Мы ожидаем, что дальнейшая оптимизация расходов, связанная с локализацией части производства самокатов, позволит постепенно увеличить рентабельность до 45%.
Дивиденды
Ожидаем, что по итогам девяти месяцев 2025 года Whoosh сможет выплатить около 5 руб/акция (доходность 2-3%) благодаря сильным результатам второго полугодия и уменьшению неблагоприятного влияния курсовых разниц.
Сколько должны стоить акции
Справедливая цена за бумагу на горизонте 12 месяцев составляет 235 руб/акция. Потенциал роста акций на горизонте года — около 25%. Наша рекомендация по акциям Whoosh — «держать».
Russians and Ukrainians are both prolific users of Telegram. They rely on the app for channels that act as newsfeeds, group chats (both public and private), and one-to-one communication. Since the Russian invasion of Ukraine, Telegram has remained an important lifeline for both Russians and Ukrainians, as a way of staying aware of the latest news and keeping in touch with loved ones. "Markets were cheering this economic recovery and return to strong economic growth, but the cheers will turn to tears if the inflation outbreak pushes businesses and consumers to the brink of recession," he added. For Oleksandra Tsekhanovska, head of the Hybrid Warfare Analytical Group at the Kyiv-based Ukraine Crisis Media Center, the effects are both near- and far-reaching. On December 23rd, 2020, Pavel Durov posted to his channel that the company would need to start generating revenue. In early 2021, he added that any advertising on the platform would not use user data for targeting, and that it would be focused on “large one-to-many channels.” He pledged that ads would be “non-intrusive” and that most users would simply not notice any change. Oleksandra Matviichuk, a Kyiv-based lawyer and head of the Center for Civil Liberties, called Durov’s position "very weak," and urged concrete improvements.
from sg
